cdestem.com

Ang pag-uulat ng insider securities ay ang utos na pag-uulat ng aktibidad ng pagmamay-ari ng pagbabahagi ng mga corporate insider. Ito ay inilaan upang ipaalam sa publiko ang mga pagbabago sa pagmamay-ari, na maaaring makaapekto sa kanilang mga desisyon sa pamumuhunan. Hinihiling ng Securities and Exchange Commission (SEC) na ang mga direktor, opisyal, at mas malaking shareholder ng isang pampublikong hawak na kumpanya ay nag-file ng mga ulat sa SEC tungkol sa kanilang mga humahawak sa negosyo. Ginagawa ng SEC ang impormasyong ito na magagamit sa publiko, at ang mga pagsusumite ay maaari ring gawing batayan para sa mga pagsisiyasat tungkol sa mga isyu sa pagmamay-ari.

Tinutukoy ng SEC ang isang opisyal na dapat makisali sa ulat na ito na nagsasabing bilang:

… Pangulo, punong pinuno ng pananalapi, punong opisyal ng accounting (o, kung walang naturang opisyal ng accounting, ang tagapamahala), at bise presidente ng kumpanya na namamahala sa isang punong yunit ng negosyo, dibisyon, o pag-andar (tulad ng mga benta, administrasyon o pananalapi), anumang ibang opisyal na nagsasagawa ng pagpapaandar sa paggawa ng patakaran, o anumang ibang tao na nagsasagawa ng katulad na mga pagpapaandar sa paggawa ng patakaran para sa kumpanya.

Ang isang kapaki-pakinabang na may-ari ay dapat ding mag-file ng mga ulat. Ito ay itinuturing na sinumang may direkta o hindi direktang interes sa mga security ng equity ng negosyo, at nagmamay-ari ng higit sa 10% ng isang klase ng rehistradong security ng kumpanya. Ang kahulugan na ito ay hindi nalalapat sa mga broker, bangko, o mga plano sa benepisyo ng empleyado. Ang mga halimbawa ng mga kapaki-pakinabang na nagmamay-ari ay ang mga kaagad na miyembro ng pamilya kung magkakasama sila sa iisang sambahayan. Upang makarating sa 10% na numero, dapat kang magsama ng anumang natitirang mga karapatan sa pagpapahalaga sa stock, mga pagpipilian, at mga warrant. Ang mga pagpipilian at warrants ay isasama kahit na ang kanilang mga presyo sa pag-eehersisyo ay kasalukuyang nasa itaas ng presyo ng merkado (at sa gayon ay malamang na hindi maisagawa).

Mga Form ng Pag-uulat ng Insider

Kinakailangan ng SEC ang mga tagaloob na mag-ulat gamit ang tatlong form. Ang mga form ay:

• Form 3. Ipinapakita ang paunang pagmamay-ari ng mga security ng equity ng kumpanya. Kung ang mga security ay nakarehistro lamang, kung gayon ang form na ito ay dapat na isampa sa pamamagitan ng bisa ng petsa ng pahayag ng pagpaparehistro. Kung ang filer ay naiuri lamang bilang kinakailangang mag-file, pagkatapos ay mayroon siyang 10 araw sa loob na mag-file ng ulat.
• Form 4. Inihayag ang mga pagbabago sa pagmamay-ari ng isang tao sa nagbibigay. Kapag naganap na ang pagbabago sa pagmamay-ari, ang form ay dapat na isampa sa pagtatapos ng ikalawang araw ng negosyo pagkatapos. Ang mga pagbabago sa direkta at hindi direktang pagmamay-ari ay iniulat sa magkakahiwalay na mga linya ng form. Kung ang tao ay nakakakuha ng mga security na nagkakahalaga ng hindi hihigit sa $ 10,000, hindi kinakailangan na i-file ang form na ito. Marami sa mga form na ito ay maaaring isampa kung ang isang tao ay nakikibahagi sa isang patuloy na programa ng pagbili ng stock o pagbebenta. Ang kinakailangan sa pag-file ay magpapatuloy sa loob ng anim na buwan matapos ang isang tao ay tumigil sa pagiging isang opisyal o direktor ng nagbigay.
• Form 5. Ay inilaan upang maging isang form ng buod upang maihain sa katapusan ng taon, kung saan nabanggit ang lahat ng mga karagdagang transaksyon kung saan ang isang tao ay naibukod mula sa pag-file sa isang Form 4. Ang form ay dapat na isampa sa loob ng 45 araw ng huling taon ng pananalapi ng ang negosyo

Ang Form 4 ay ang pinaka-madalas na nai-file ng tatlong form, dahil maaaring mayroong isang malaking bilang ng mga indibidwal na transaksyon na nangangailangan ng dokumentasyon sa loob ng isang taon.

Ang nag-isyu ng nilalang ay hindi responsable para sa pag-file ng mga form na ito, ngunit dapat ipahiwatig sa taunang pahayag ng proxy kung mayroon itong kaalaman tungkol sa nawawala o hindi pa oras na pag-file.